Cashback ou milhas? Veja qual é o melhor cartão de crédito para você!
Uma dúvida sobre cartões de crédito está em alta! O que é melhor: cashback ou pontos e milhas? Em tempos de dólar alto e poucas viagens, muitas pessoas estão revendo suas escolhas. Sabemos que esta decisão é bastante pessoal e passa pelo estilo de vida, preferências, hábitos de compras e de viagens. Pra facilitar, reunimos os prós e os contras de cada modalidade para você chegar no melhor cartão de crédito para a sua realidade.
Cartões de crédito que rendem pontos e milhas
Os cartões de crédito que rendem pontos e milhas seguem uma fórmula parecida: os gastos mensais são convertidos para dólar e resultado é depois multiplicado por um fator que varia de cartão para cartão, podendo ser de 1 ponto por dólar gasto, até 4 pontos por dólar gasto (cartão de crédito BRB Dux). Existe algumas exceções à regra, como os cartões de crédito do Pão de Açúcar (peça o seu aqui), onde os pontos são convertidos por real gasto.
O cartão do Pão de Açúcar dá um ponto por real gasto
Em nosso ranking dos melhores cartões de crédito para acumular pontos estes são as melhores opções (em ordem decrescente):
| Nome | Acúmulo | Outros benefícios | Anuidade | Política de isenção da anuidade |
| Pão de Açúcar Platinum | 1 ponto por real | Descontos em compras no Pão de Açúcar | R$ 650 | Negociável de acordo com relacionamento |
| Pão de Açúcar Gold | 1 ponto por real | Descontos em compras no Pão de Açúcar | R$ 405 | Negociável de acordo com relacionamento |
| BRB Dux Visa Infinite | 4 pontos por dólar | Salas VIP LoungeKey e Priority Pass ilimitado com convidados e BRB VIP Club | R$ 1.500 | Anuidade isenta para gastos acima de R$20.000 por mês |
| Itaú Private Visa Infinite | 2.5 a 3 pontos por dólar | Salas VIP LoungeKey (10 acessos por ano) | Anuidade grátis | Não se aplica |
| C6 Carbon Mastercard Black | 2.5 pontos por dólar | Salas VIP LoungeKey (4 acessos por ano) e Mastercard GRU | R$ 1.020 | Anuidade isenta para gastos acima de R$8.000 por mês |
| Banco do Brasil Altus Visa Infinite | 2.5 pontos por dólar | Salas VIP LoungeKey ilimitado com convidados | R$ 1.440 | Anuidade isenta para gastos acima de R$25.000 por mês |
| Caixa Elo Diners Club | 2.3 a 3.3 pontos por dólar | Salas VIP LoungeKey ilimitado com um convidado Advantage CGH com convidadoChip de viagem (4GB internet + 100 min) 2 transfers para o aeroporto por ano |
R$ 1.100 | Negociável de acordo com relacionamento |
Prós
- Possibilidade de usar os pontos para voar em classe executiva ou primeira classe com melhor custo x benefício;
- Possibilidade de transferir pontos com bonificação de até 120% para os programas de fidelidade;
- Maior retorno para o valor gasto no cartão de crédito;
Contras
- A maioria dos pontos tem prazo validade e podem expirar antes que você utilize;
- Os cartões exigem limites mínimos de envio de pontos para os programas de fidelidade, alguns bem altos, o que dificulta a transferência;
- Os programas de fidelidade das companhias aéreas precificam as passagens de maneira dinâmica, dificultando o planejamento.
Cartões de crédito que rendem cashback
Os cartões de crédito que rendem cashback seguem a seguinte fórmula: parte do dinheiro gasto no cartão retorna como crédito na fatura ou, em alguns casos, como dinheiro investido em fundos (como o cartão de crédito da XP).
O cartão da XP está fazendo barulho no mercado, mas não é a melhor opção de cartão de cashback
Confira na tabela os melhores cartões de crédito que rendem cashback (em ordem decrescente):
| Nome | Cashback | Outros benefícios | Anuidade | Política de isenção da anuidade |
| Rappi Visa Infinite | 2% | 5% de cashback em compras no app Rappi | R$ 1.080 | Não divulgada |
| ModalMais Visa Infinite | 1,5% |
Salas VIP LoungeKey (2 acessos por ano) Cashback pode subir para 2% em 12 meses |
R$ 1.200 | Isenção anuidade com gasto de R$ 10 mil mensais ou R$ 150 mil aplicados |
| ModalMais Visa Platinum | 1,1% |
Seguros da bandeira Visa do segmento Platinum Cashback pode subir para 1,5 em 12 meses |
R$ 650 | Isenção anuidade com gasto de R$ 5 mil mensais ou R$ 100 mil aplicados |
| Rappi Visa Gold | 1% | 3% de cashback em compras no app Rappi | Anuidade grátis | Não se aplica |
| Ipiranga Itaucard Mastercard Platinum | 1% | 3,5% para gastos através do aplicativo Abastece Aí | R$ 360 | Negociável de acordo com relacionamento |
| Banco Inter Mastercard Black | 1% | Salas VIP LoungeKey ilimitado e Mastercard GRU | Anuidade grátis | É necessário ter R$ 250 mil aplicados para pedir o cartão |
| XP Visa Infinite | 1% | Seguros da bandeira Visa do segmento Infinite | Anuidade grátis | É necessário ter R$ 50 mil aplicados para pedir o cartão |
Prós
- Cada centavo gasto retorna como cashback, você sabe exatamente qual vai ser o seu retorno de acordo com os gastos;
- Em muitos casos é possível sacar esse dinheiro e usar como bem entender;
- Não é preciso acompanhar as regras dos programas de fidelidade, nem o valor dos resgates.
Contras
- Menor retorno financeiro para o valor gasto, na maioria dos casos;
- Os cartões de cashback, via de regra, têm menos benefícios agregados que os cartões de pontos;
- Fica bem mais difícil viajar em classe executiva e primeira classe, já que você vai ter que pagar o valor da tarifa em reais.
O que é melhor: cashback ou milhas?
Como são produtos com propostas diferentes, não é tarefa fácil estabelecer um denominador comum para poder comparar os cartões de crédito de pontos e os cartões de crédito de cashback.
Mas vamos tentar: se estabelecermos o retorno financeiro como critério, podemos comparar os dois produtos, sendo que os benefícios adicionais que acompanham alguns deles vão ser valorados de maneira diferente por cada pessoa.
Para o comparativo, vamos estabelecer que o dólar na fatura está R$ 6 e os gastos foram todas em compras em reais e totalizando R$ 20 mil. Vamos iniciar com os cartões de crédito de pontos:
| Cartão | Retorno | Pontuação | Anuidade |
| Pão de Açúcar Platinum | 1 ponto por real | 20.000 | R$ 650 |
| Pão de Açúcar Gold | 1 ponto por real | 20.000 | R$ 405 |
| BRB Dux Visa Infinite | 4 pontos por dólar | 13.333 | R$ 1.500 |
| Itaú Private Visa Infinite | 2.5 a 3 pontos por dólar | 8.333 | Anuidade grátis |
| C6 Carbon Mastercard Black | 2.5 pontos por dólar | 8.333 | R$ 1.020 |
| Banco do Brasil Altus Visa Infinite | 2.5 pontos por dólar | 8.333 | R$ 1.440 |
| Caixa Elo Diners Club | 2.3 a 3.3 pontos por dólar | 7.666 | R$ 1.100 |
Agora, seguindo os mesmos critérios, vamos aos cartões de cashback:
| Cartão | Cashback | Retorno | Anuidade |
| Rappi Visa Infinite | 2% | R$ 400 | R$ 1.080 |
| ModalMais Visa Infinite | 1,5% | R$ 300 | R$ 1.200 |
| ModalMais Visa Platinum | 1,1% | R$ 220 | R$ 650 |
| Rappi Visa Gold | 1% | R$ 200 | Anuidade grátis |
| Ipiranga Itaucard Mastercard Platinum | 1% | R$ 200 | R$ 360 |
| Banco Inter Mastercard Black | 1% | R$ 200 | Anuidade grátis |
| XP Visa Infinite | 1% | R$ 200 | Anuidade grátis |
Vale lembrar que esses pontos dos cartões de crédito podem ser enviados durante uma das várias campanhas que bonificam o envio para os programas de fidelidade, podendo render 80% a mais com facilidade, mas podendo chegar até 120% em alguns casos.
Os três principais programas de fidelidade do Brasil, Latam Pass, Smiles e TudoAzul, vendem suas milhas ao custo de R$ 70 o milheiro. Porém, é comum oferecerem descontos de até 70%. Assim é razoável adotar que o custo do milheiro é de R$ 21, com o seguinte retorno:
| Cartão | Pontuação | Pontuação com bônus de 80% | Retorno em reais |
| Pão de Açúcar Platinum | 20.000 | 31.680 ou 36.000 pontos* | R$ 655,28 ou R$ 756 |
| Pão de Açúcar Gold | 20.000 | 25.200 ou 36.000 pontos ** | R$ 529,20 ou R$ 756 |
| BRB Dux Visa Infinite | 13.333 | 23.999 pontos | R$ 503,79 |
| Itaú Private Visa Infinite | 8.333 | 14.999 pontos | R$ 314,79 |
| C6 Carbon Mastercard Black | 8.333 | 14.999 pontos | R$ 314,79 |
| Banco do Brasil Altus Visa Infinite | 8.333 | 14.999 pontos | R$ 314,79 |
| Caixa Elo Diners Club | 7.666 | 13.798 pontos | R$ 289,59 |
- * no programa de pontos do Pão de Açúcar Platinum cada ponto equivale a 1 ponto no TudoAzul e 0,88 ponto no Smiles e Latam Pass
- ** no programa de pontos do Pão de Açúcar Gold cada ponto equivale a 1 ponto no TudoAzul e 0,70 ponto no Smiles e Latam Pass
Comparando o retorno, vemos que os cartões de crédito de pontos são mais vantajosos em quase todas ocasiões, com exceção ao Rappi Visa Infinite e ModalMais Visa Infinite que ficam com o quarto e oitavo melhor retorno.
Porém, é preciso uma análise do seu perfil para saber qual cartão se adequa mais à sua realidade, levando em conta os prós e contras de cada produto. De nada adianta ter um super cartão de pontos se você concentra poucos gastos nele e tem que pagar uma anuidade altíssima.
Se você viaja pouco e não tem tempo ou paciência para ficar acompanhando programas de milhagem, o cashback pode ser uma boa opção para você. Agora se viaja todos os anos e tem curiosidade para saber como funciona o mundo das milhas, você não vai se arrepender de ter um cartão que acumule pontos. Confira os nossos rankings e escolha a melhor opção para você!
Conclusão
No cenário atual eu vejo bastante valor nos cartões de cashback, e é mais do que compreensível o aumento na procura por este tipo de produto. Porém para o meu perfil ainda prefiro os cartões que dão retorno em pontos por algumas razões:
- Enquanto houver o cartão Pão de Açúcar Platinum, com seu acúmulo por reais gastos eu consigo obter uma quantidade considerável de pontos, com uma anuidade relativamente baixa e negociável (já obtive até 80% de desconto);
- Posso optar por vender parte dos pontos ou até o total, colocando travas de venda mínima no MaxMilhas (e assim economizando CPF's disponíveis);
- Os cartões de crédito de pontos possuem mais benefícios agregados como acesso a salas VIP;
- Posso emitir passagens em classe executiva e em alguns casos até de primeira classe, experiências que para mim têm um alto valor agregado e que de outra forma seriam inatingíveis pelo alto custo.
Mas não há resposta certa para todos, cada um vai se encaixar melhor num ou outro modelo. Então responde pra gente nos comentários, na sua opinião, o que é melhor: cashback ou milhas?
